El mercado castiga severamente el fallar en la preservación de los activos existentes. (sin premio / el riesgo es malo).
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Contenido © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. 1. Especifica objetivos para la identificación y valoración de los riesgos relacionados a dichos objetivos 2. Analiza los riesgos para determinar cómo deben de administrarse 3. Considera la posibilidad de fraude en la evaluación de riesgos 4. Identifica y evalúa cambios que pueden impactar significativamente la gestión de riesgos Evaluación de Riesgos Componente Principios Relacionados
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¿Qué es el Riesgo? Objetivos de una compañía Los objetivos de una compañía son proteger el valor de sus activos existentes y crear nuevos activos/valor para el futuro. Valor para la compañía es el valor integrado para los stakeholders en su totalidad (internos y externos). Riesgo Riesgo es el impacto y la probabilidad de que una amenaza (o de una serie de eventos/ amenazas) puedan afectar de manera adversa la consecución de los objetivos . © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C.
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¿Tomar riesgos es bueno o es malo? Dos líneas de pensamiento El tomar riesgos es malo y es necesario evitarlo. El tomar riesgos es bueno dentro de un marco/ contexto donde el riesgo sea bien administrado. © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. Riesgos No recompensados (pérdida de valor) Riesgos recompensados (creación de valor)
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El tomar riesgos es malo y es necesario evitarlo (Preservación del Valor) El mercado castiga severamente el fallar en la preservación de los activos existentes (sin premio / el riesgo es malo) Bottom – up y foco en las operaciones, reporte y cumplimiento. La gran mayoría de los esfuerzos para administrar el riesgo se enfocan en los activos actuales y se realizan aisladamente. El manejo tradicional del riesgo es probabilístico habitualmente no se trata el riesgo en los extremos. Riesgo sin retribución , por ejemplo: no es atractivo el tomar riesgo cuando se compara con la desventaja que implican las pérdidas en las que se puede incurrir. © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C.
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El tomar riesgos es bueno (Creación de Valor) El mercado premia la habilidad de crear y sustentar el crecimiento futuro (algunos riesgos valen la pena / son buenos) Sin riesgo, no hay retribución . Esta es la base del capitalismo, por ejemplo: Realizar inversiones riesgosas y obtener buenos rendimientos de ellas. Mejor entendimiento de lo ventajoso de las grandes inversiones y sus riesgos para llegar al éxito y como superarlos. La dirección se enfoca en riesgos críticos para la estrategia de la empresa y su ejecución. La toma de riesgos tiene retribuciones , por ejemplo: las compañías reciben premios por tomar y administrar eficazmente los riesgos asociados con nuevos productos, nuevos mercados, nuevos modelos de negocios, alianzas, adquisiciones, etc. © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C.
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Asociando riesgos a los objetivos y creadores de valor Un programa de administración integral de riesgos provee un proceso para la identificación, valoración y respuesta de riesgos que impactan el cumplimiento de los objetivos e iniciativas estratégicas de la Compañía. La asociación entre crecimiento, riesgos y retorno ha sido identificado como el beneficio número 1 que las compañías esperan de un programa de administración de riesgos © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. Generación de ingresos Administración de capital Riesgos estratégicos, operacionales, de cumplimiento y de procesos Ocasionados por la estrategia, la gente, los procesos, sistemas y factores externos Proceso de administración de riesgos utilizado para identificar, escalar, evaluar, priorizar, responder, monitorear y reportar riesgos que impactan el cumplimiento de los objetivos de una Compañía Control de costos Objetivos Generadores de valor Riesgos Prioritarios Manejo de expectativas Creación de valor
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Análisis de la estrategia © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. 1. Riesgo a la estrategia : ¿Qué tiene que salir bien para que una estrategia sea exitosa? – ¿En qué supuestos se basa la estrategia? – ¿Qué podría impedir que la estrategia sea exitosa? 2. Riesgo de la estrategia: ¿Qué impacto podría tener esta estrategia en nuestro negocio y en otras iniciativas? – Consecuencias de la ejecución de la estrategia
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Estrategia de Administración de Riesgos © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. Valor para los Accionistas Crecimiento de Ingreso Margen de Operación Eficiencias de los Activos Iniciativa Estratégica #1 Iniciativa Estratégica #2 Iniciativa Estratégica #3 Iniciativa Estratégica #4 Iniciativa Estratégica #5 Iniciativa Estratégica #6 Riesgos Potenciales Riesgos Potenciales Riesgos Potenciales Riesgos Potenciales Riesgos Potenciales Riesgos Potenciales Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Indicadores claves de Riesgos (KRIs) Estrategia de Administración de Riesgo Estrategia de Administración de Riesgo Vinculación del Riesgo con los objetivos y la estrategia
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Categorías de Riesgos Las cuatro categorías más relevantes desde la perspectiva de un inversionista son : 1. Riesgos estratégicos riesgos tanto para los objetivos estratégicos como de los objetivos estratégicos. La alta gerencia (C – suite) identifica los riesgos más importantes a través del proceso de planificación y obtiene aprobación de la Junta . 2. Riesgos Operativos grandes riesgos que afectan la habilidad de la organización para lograr el plan estratégico. 3. Riesgos Financieros incluyen información financiera, valoración, cobertura, riesgos de mercado y liquidez y riesgos de crédito en instituciones financieras. 4. Riesgos de Cumplimiento riesgos no compensados, generalmente el foco principal para las actividades de gestión de riesgo empresarial © 2015 Galaz, Yamazaki, Ruiz Urquiza, S.C. Vigilancia Infraestructura Común de Riesgo Proceso de Riesgos Gente Procesos Tecnología Clasificación de Riesgos Gobierno Estrategia y Planeación Operaciones e Infraestructura Cumplimiento Reporte financiero Identificar riesgos Evaluar riesgos Integrar riesgos Respon der a los riesgos Diseñar, implemen – tar y probar controles Supervisar, asegurar y escalar Tono desde la Dirección Estratégico Financieros Operativos Cumplimiento
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